商朝末年，昆仑山弟子姜子牙巡逻仙家上古禁地时，失手打翻千年封印，释放仙界逆臣万化红泥。万化红泥将古代杀戮之神蚩尤的魂魄盗走，姜子牙为阻止蚩尤复生走下昆仑山，偶遇狐妖妲己，二人协力封印蚩尤，战斗导致妲己战死，轮回转世，成为苏户家女儿——苏妲己。因妲己的死去，姜子牙内心难过，请求下山历练。。

李玄立志炼丹，想救百姓病苦，因为阴错阳差，失去自己原有身体，而得到 叫化子的残躯，在 太上老 君点拨下，他结合这一副残躯，继续行医救人，最后名列仙班，成为 八仙中的 铁拐李。